5 façons d'économiser sur les commissions des courtiers si vous êtes un investisseur novice

2024 Auteur: Malcolm Clapton | [email protected]. Dernière modifié: 2024-01-15 16:43

Il est préférable de calculer les dépenses avant la première opération en bourse.

Sans expérience en investissement, il est difficile d'imaginer comment les frais de courtage affectent les bénéfices à long terme. Par exemple, 3% du montant de la transaction semble être une bagatelle: à partir de 1 000, cela ne représente que 30 roubles. Mais si vous dépensez 15 000 par mois en titres, la commission d'achat s'élèvera à 5 400 roubles par an.

Mais l'investisseur paie le courtier non seulement lors de l'achat, mais également lors de la vente de titres. Au fil du temps, il y a aussi plus de transactions et de commissions: pour la tenue de compte, le change, le stockage et la comptabilité des titres achetés. Et plus un investisseur est en bourse depuis longtemps, plus il devra payer.

Plusieurs études montrent que même 1% des commissions consomme jusqu'à 20% des bénéfices sur un horizon de 10 ans. Une commission de plus de 5% vous privera de près de 80% de vos bénéfices sur une période de temps comparable. Cette différence est due à la magie des intérêts composés, qui peut jouer à la fois entre les mains de l'investisseur et contre lui.

Pourquoi le trading en bourse ne fonctionnera pas sans courtier

La bourse est une plateforme spéciale où vous pouvez acheter et vendre des titres: actions, obligations, actions de fonds négociés en bourse. Les investisseurs y investissent leur argent et s'attendent à tirer profit des transactions.

Un investisseur privé ne peut pas échanger directement des actifs, il doit donc trouver un intermédiaire. Il peut s'agir d'une banque agréée ou d'une société de courtage.

Le courtier achète et vend des titres pour le compte de l'investisseur et gère son compte de trading. Certains proposent des services supplémentaires: un conseiller en investissement ou un service de portefeuille sous la forme d'une application pratique. Le courtier prend une commission pour ses services.

Quelles commissions un courtier peut-il prendre

Comme nous l'avons déjà dit, un courtier aide un investisseur non seulement à effectuer des transactions en bourse. Par conséquent, il peut y avoir beaucoup de commissions.

Commission pour une transaction en bourse. Chaque fois que vous achetez ou vendez un titre, le courtier radie le montant en pourcentage de la transaction. Il existe des tarifs avec un paiement minimum fixe. Par exemple, 0, 025%, mais pas moins de 50 roubles. En plus du courtier, une telle commission est facturée par la bourse. Ainsi, le taux de la Bourse de Moscou est d'environ 0,01% de la transaction.

• Frais de tenue de compte. Non facturé par tous les courtiers. Le montant du paiement est débité une fois par mois ou quotidiennement par versements égaux.
• Frais de dépôt. Le dépositaire est un intermédiaire en bourse qui enregistre et stocke toutes les données sur les titres de l'investisseur. De nombreux courtiers ne facturent pas d'argent pour cela. Mais s'ils le font, alors d'un montant fixe une fois par mois et, en règle générale, s'il y a eu un mouvement sur le compte.
• Commission de dépôt et de retrait de fonds. Il s'agit du pourcentage du montant que le client dépose ou retire de son compte de courtage pour effectuer des transactions.

Il arrive que toutes les commissions ne soient pas indiquées sur la page des tarifs. Par conséquent, il est très important d'étudier attentivement toutes les clauses du contrat avant de le conclure et de poser les questions qui se sont posées au support technique ou aux consultants du bureau.

Comment économiser sur les commissions des courtiers

1. Choisissez un courtier avec un tarif adapté à vos objectifs

Même s'il n'y a pas de commission pour le maintien d'un compte et d'un dépositaire, cela ne fonctionnera pas du tout de ne pas payer un courtier pour des services. Vous pouvez réduire les coûts si vous décidez d'abord ce que vous voulez de l'investissement et quel risque vous êtes prêt à assumer.

Il existe deux manières de gagner de l'argent en bourse: investir et spéculer.

Investisseurs passifs ou de long terme ils achètent des titres et les conservent en portefeuille pendant 5 à 10 ans ou plus, et ils perçoivent des revenus de la croissance de la valeur des actions et des dividendes.

Les spéculateurs ou commerçants, effectuer des transactions au moment de la hausse ou de la baisse des actifs et gagner sur la différence de valeur. Il peut y avoir beaucoup d'achats et de ventes, plusieurs dizaines par jour. Donc spéculer en bourse prend beaucoup de temps.

Pour comprendre quel type d'investisseur vous êtes, vous devez répondre à des questions.

• À quelle fréquence allez-vous acheter et vendre des titres ? Conserverez-vous des actifs dans votre portefeuille pendant au moins 5 ans en tant qu'investisseur ? Ou comment un trader vendra-t-il un titre lorsque sa valeur change ?
• Quel est le but d'acheter des actifs dans un portefeuille? Si vous envisagez de vous procurer de l'argent provenant de placements pour vous assurer une retraite ou payer les études de vos enfants, le temps vous permet d'investir dans des instruments conservateurs à faible risque et d'attendre des revenus. Si vous avez un objectif à court terme comme acheter une voiture ou voyager, vous ne pourrez guère gagner rapidement le montant requis grâce à l'investissement passif. Il va donc falloir être un peu plus actif: investir dans des instruments à haut risque ou vendre et acheter des titres lorsque le taux change.

Il est important de se rappeler, cependant, que la spéculation exige de l'expérience. Pour un investisseur novice, même si le temps presse, il vaut mieux se former sur des stratégies traditionnelles et laisser le trading pour plus tard s'il est toujours intéressant.

Evgeny Marchenko

Aujourd'hui, en raison de la concurrence entre les courtiers, les commissions diminuent et il n'y a pratiquement aucun frais de dépôt nulle part. Par conséquent, nous pouvons choisir un courtier pour nos objectifs avec des coûts minimes.

Par exemple, pour un investisseur à long terme qui fait rarement des affaires, il est plus rentable de choisir un courtier avec des commissions légèrement plus élevées pour l'achat et la vente, mais en même temps sans frais mensuels.

En général, quelle que soit la stratégie, il est préférable de rechercher des offres sans paiement fixe minimum par transaction. Plus un investisseur effectue des achats et des ventes, moins de tels tarifs lui sont rémunérateurs.

Les commerçants ou les grands investisseurs doivent faire attention aux tarifs avec une baisse des taux avec une augmentation du chiffre d'affaires: plus vous dépensez, moins vous payez.

Quand la méthode ne marche pas

Il est juste de rechercher des commissions minimales, mais épargner ne signifie pas gagner de l'argent. Parfois, lors du choix, il est plus important de regarder la vitesse de réapprovisionnement du compte, par exemple, de privilégier les courtiers d'une banque dans laquelle vous avez déjà de l'argent. Pour un investisseur avec des stratégies plus ou moins conservatrices, la vitesse n'a généralement pas beaucoup d'importance. Mais pour un commerçant qui gagne de l'argent sur les fluctuations des taux, la vitesse du transfert d'argent peut être critique.

Il arrive aussi que travailler avec un courtier ne soit pas pratique. Par exemple, il n'y a aucun moyen d'entrer à la bourse de Saint-Pétersbourg, le soutien n'est pas responsable et de l'argent fabuleux est prélevé pour la préparation de documents pour le bureau des impôts. Ensuite, vous devriez envisager un courtier avec des commissions légèrement plus élevées, mais avec une application pratique et une assistance adéquate 24h/24 et 7j/7.

S'il est encore difficile de choisir une stratégie, adressez-vous à un courtier avec une commission minimale, dont les services sont pratiques à utiliser.

Que vérifier

• Quels sont les tarifs du courtier.
• La taille de la commission dépend du montant de la transaction. Y a-t-il un minimum fixe.
• Y a-t-il des frais de dépôt et quel est le paiement mensuel. Que se passera-t-il si vous n'utilisez pas le compte et n'effectuez pas de transactions.
• Y a-t-il une commission pour déposer des fonds sur le compte.
• Quelle est la commission de retrait de fonds.
• Comment retirer des devises. Combien payer pour convertir la devise en roubles et vice versa.
• A quel tarif pouvez-vous vous connecter maintenant (certains courtiers proposent un tarif unique pour tous les nouveaux clients, d'autres regardent le montant avec lequel l'investisseur est venu). Comment pouvez-vous passer à un autre si les circonstances changent, par exemple, si vous décidez de spéculer sur l'échange.

N'oubliez pas que vous pouvez toujours changer de courtier si quelque chose ne vous convient pas. Certes, vous devrez attendre 5 à 6 semaines et payer le transfert des titres et la réinscription.

2. Choisissez un tarif, en tenant compte du volume de vos investissements

Il est avantageux pour les courtiers de servir les investisseurs avec des investissements importants et des chiffres d'affaires importants, ils classent donc les clients en fonction du nombre de transactions et du volume des investissements.

Les propriétaires d'un capital impressionnant (à partir de 1 million de roubles) peuvent être aidés dans la gestion de portefeuille, donner accès à de larges titres du marché et à des instruments de gré à gré, ainsi que réduire les commissions.

Cependant, vous devez tenir compte non seulement des commissions, mais également de la présence de paiements minimums fixes. Moins un investisseur envisage d'investir, plus il est fondamental pour lui de rechercher un tarif sans eux. Sinon, ce sera tout simplement non rentable. Ainsi, pour l'achat d'actions pour 1 000 roubles, la commission sans le taux minimum sera de 0,3%, soit 3 roubles. Et avec un taux minimum, par exemple 10 roubles, vous paierez 3 fois plus. À de tels prix, la commission cesse d'être importante pour une transaction de 3, 4 mille. Dans ce cas, la commission sera de 10, 2 roubles, ce qui est supérieur au paiement minimum requis.

Ce sont des nombres aléatoires, mais ils vous montrent comment cela fonctionne en général et si vous devez vous contenter d'un compromis de paiement minimum. Avant de choisir un tarif, vous pouvez estimer comment les prix du courtier se rapportent aux montants que vous investirez.

Quand la méthode ne marche pas

Certains courtiers connectent tous les nouveaux clients au même tarif, quel que soit le montant du capital. D'une part, il est pratique pour les débutants avec de petites quantités. Mais en revanche, vous pouvez obtenir par défaut un tarif totalement inadapté. Dans ce cas, vous devrez récupérer des documents et vous déplacer jusqu'au bureau pour passer à un autre.

Que vérifier

• Comment le tarif dépend du chiffre d'affaires et de la valeur du portefeuille. Par exemple, si l'investisseur a plus d'un million de roubles, le courtier offre-t-il une commission réduite pour un tel montant.
• Y a-t-il un montant minimum que vous devez avoir sur un compte de courtage.
• Que se passe-t-il si l'investisseur veut retirer une partie de l'argent.

Recherchez des pauses de commission si vous souhaitez investir un capital important.

3. Achetez les instruments boursiers de votre courtier

En plus des actions et des obligations, des instruments d'investissement peuvent être achetés en bourse: ETF et fonds communs de placement négociés en bourse.

Ces fonds possèdent différents actifs (c'est-à-dire que les portefeuilles sont bien diversifiés, ce qui signifie qu'ils sont protégés des risques) et vendent leurs actions ou leurs actions à un prix assez bas. Et c'est pratique pour les investisseurs.

Par exemple, pour assembler indépendamment un portefeuille d'actions américaines, vous devez dépenser au moins 1 000 $. Ou vous pouvez acheter une action du Sber-S&P 500 BPIF pour environ 1 500 roubles et devenir copropriétaire des actions des 500 entreprises publiques les plus chères des États-Unis: Apple, Amazon, Microsoft et autres.

Différentes sociétés prestataires créent leurs propres fonds. Par exemple, VTB a un BPIF pour l'indice Mosbirzh et Tinkoff pour l'or. Si un investisseur achète un produit auprès de son courtier, les commissions de vente, d'achat et de garde peuvent ne pas être payées.

Quand la méthode ne marche pas

Souvent, le courtier n'annonce aucune commission par transaction, mais "oublie" de mentionner les autres paiements. Par exemple, l'acheteur du fonds Tinkoff doit payer une commission pour couvrir les frais et la rémunération de la société de gestion. Au total, il s'avérera être jusqu'à 1% de la valeur annuelle moyenne de l'actif net.

Si vous achetez des fonds pendant une longue période, le montant d'une commission unique par transaction sera insignifiant. Le paiement annuel pour le maintien du fonds aura un effet beaucoup plus fort sur la rentabilité des investissements.

Evgeny Marchenko

Un client à long terme qui investit à l'aide d'ETF ou de fonds communs de placement doit absolument faire attention aux commissions qui sont câblées dans la structure du produit. Vous ne verrez pas ces paiements sur une ligne distincte dans le rapport du courtier, il est donc extrêmement facile de les ignorer.

Par exemple, la plupart des BITIF nationaux incluent des commissions d'environ 1%, cependant, certains fournisseurs d'ETF peuvent coudre jusqu'à 2 à 4%, ce qui rendra la rentabilité réelle de ce produit nulle. A titre de comparaison, parmi les ETF étrangers, vous pouvez trouver des options de haute qualité avec des commissions inférieures à 0,2%.

En général, n'achetez les instruments boursiers de votre courtier que si vous connaissez le montant de toutes les commissions sur eux.

Que vérifier

• Le courtier a-t-il ses propres produits qui ne sont pas soumis à commission sur les transactions d'achat et de vente ?
• Quelles commissions supplémentaires doivent être payées à l'acheteur de ces actifs.

4. Achetez des devises pour les transactions en grandes portions

Sur une bourse qui négocie des titres étrangers, un investisseur peut avoir besoin d'argent d'autres pays: dollars, euros, livres. Il est pratique de les acheter via votre courtier. En règle générale, le taux de change est plus avantageux que dans un bureau de change ou une banque.

Certains courtiers vous permettent d'acheter des devises à partir d'une unité, d'autres - uniquement par lots, par exemple 1 000 euros. Le lot est plus rentable: la commission de la transaction sera moindre.

Si vous n'avez pas assez d'argent, vous pouvez recharger progressivement votre compte et effectuer des achats moins souvent, mais pour un montant plus important. Par exemple, économisez des roubles chaque mois jusqu'à ce que vous ayez accumulé suffisamment pour acheter 1 000 $.

Quand la méthode ne marche pas

Vous pouvez collecter de l'argent pour acheter beaucoup sur un marché calme lorsqu'il n'y a pas de forte volatilité - des hauts et des bas brusques de titres. Si vous avez un besoin urgent d'acheter une action déchue et que vous n'avez pas le temps d'économiser beaucoup, il vaut mieux ne pas manquer le bon moment.

Que vérifier

• La commission dépend-elle du montant ou de la valeur des titres ou de la devise achetés.
• Quels lots sont plus rentables d'acheter en gros à prix réduit.

5. Profitez des promotions et des bonus des courtiers

Si vous l'utilisez pour de nouveaux clients, vous pouvez obtenir des promotions en cadeau ou un service gratuit au cours des premiers mois.

Quand la méthode ne marche pas

Souvent, lorsque la promotion se termine, le courtier transfère l'investisseur à un taux défavorable. Par conséquent, avant de participer à des promotions, étudiez toujours toutes les conditions et restrictions.